9月19日消息，北京证券交易所上市委员会定于2022年9月23日上午9时召开2022年第45次审议会议。审议的发行人为力佳科技(835237)；参会委员有张联、李征、王海涛、谢元勋、付强。

(资料图片)

犀牛之星APP显示，力佳科技是一家专业从事锂微型一次电池的研发、生产及销售的高新技术企业，致力于为客户提供使用寿命长、能量密度高、适用温度范围广、环保安全的锂微型一次电池产品和解决方案。公司产品主要是锂锰电池和锂氟化碳电池，其中，锂锰电池包括锂锰扣式电池、锂锰柱式电池、锂锰软包电池等系列产品。目前，公司产品已经广泛应用于消费电子、电子价签、智慧医疗、智能安防、智慧交通、智能表计、物联网等多个领域。

公司产品示意图

截止2021年12月底，公司已取得授权专利56项，其中发明专利7项、实用新型专利49项。

公司专利示意图

根据中国化学与物理电源行业协会统计，2020年公司在锂一次电池领域销售规模位列全国第六，是国内锂锰扣式电池最大生产商之一。目前，公司产品远销海内外，并且与广立登、劲量、京东方、捷普、仕野股份、金霸王、东芝等海内外知名企业建立了长期稳定的合作关系。

根据招股书显示，力佳科技是中国化学与物理电源行业协会锂电池分会副理事长单位，全资子公司宜昌力佳是国家级高新技术企业、国家级专精特新“小巨人”企业、湖北省第四批支柱产业细分领域隐形冠军科技小巨人。公司还积极参与锂电池国家标准的起草，目前已参与起草了5项国家标准。

根据公司2021年主营业务收入构成表数据显示，主营业务收入来源于锂锰扣式电池，2021年销售额为2.41亿元，占主营业务总收入的85.68%。

公司主营业务收入构成表

电池作为一种独立电源，包括一次电池和二次电池。顾名思义，一次电池又称原电池，指通过氧化还原反应而产生电流的装置，也即将化学能转变成电能且放电后不能充电复原的电池。根据使用的正极与负极材料的不同，又可将一次电池分为锂一次电池、碳性锌锰电池和碱性锌锰电池等。二次电池又称蓄电池，指电极上进行的反应都是可逆的，可以通过充电方法使活性物质复原，从而获得再生放电的能力，实现多次充放电循环 使用的电池，如铅酸蓄电池、锂离子电池、镍镉电池、镍氢电池等。

电池产业链示意图

锂原电池主要分为锂锰电池、锂亚电池、锂铁电池、以及其它锂原电池。锂一次电池具有能量密度高、使用寿命长、适用温度范围广、重量轻等诸多固有特性，其中锂一次电池提供的能量密度相当于碱性电池的三倍，同时锂一次电池通常具有至少5年以上的存储寿命。与其余的锂原电池相比，锂锰电池具有能量高、单体电压高、使用寿命长、自放电率低、容量大、安全、环保等优点。而力佳科技就是锂锰电池的优秀代表。

锂原电池示意图

传统的锂一次电池主要用于计算机主板电池、电动玩具；近年来，在万物互联的大趋势下，以智能安防、智能医疗为代表的新兴领域为锂一次电池带来了巨大的增量市场。根据天风证券研究所数据显示，2019年全球锂一次电池市场规模157 亿元，预计未来有望保持5%-6%的增速。

近年来，我国锂一次电池也处于较快发展阶段，在电子货架标签、智能安防、智能表计、公路收费卡、胎压监测系统、汽车电子钥匙、物联网、可穿戴设备等领域呈现快速增长趋势。根据智研咨询数据显示，2020年我国锂一次电池行业市场规模达53.03 亿元，相比2019年的50.19亿元增长5.66%。

2021年公司前五大客户分别是广立登股份有限公司、ENERGIZER、京东方、DURACELL、JABIL。

2021年公司前五大客户

行业的快速发展，使得公司的业绩稳步增长。2019年-2021年，力佳科技营业收入分别为2.34亿元、2.27亿元、2.85亿元，近两年复合增长率为10.28%；归母净利润分别为2949.47万元、3003.55万元、4467.57万元，近两年复合增长率为23.07%。

和同行业上市公司相比，公司近三年毛利率维持在34%左右，2021年毛利率为33.81%。同行业上市公司——亿纬锂能、鹏辉能源、德瑞锂电的毛利率分别是21.57%、16.21%、35.58%。

同行业上市公司经营示意图

值得一提的是，鹏辉能源还是力佳科技的第三大股东，目前鹏辉能源持有公司14.49%股份。

IPO募资方面，本次公司拟募资2.35亿元，资金将用于新一代高性能锂原电池产业化项目和研发中心项目。本项目投产后将大幅提升现有锂锰扣式电池、锂锰扣式（宽温）电池系列产能，满足快速增长的市场需求和公司业务扩张需要；同时为锂锰软包电池系列、锂锰柱式电池系列等新产品的产业化发展提供产能保障，进一步丰富公司产品结构，促进公司多领域的业务布局，提升公司的市场份额和竞争力。

公司IPO募投项目情况